小微企业融资问题及对策分析
（一）融资需求上升，资金缺口加大
近年来，小微企业生产有下行趋势，资金逐渐趋紧，再加上生产成本的上升，资金积压现象的加重导致小微企业的资金缺口日趋加大，对融资的需求越来越大。但小微企业在融资方面普遍存在着 “麦克米伦缺口”，中小企业不能以其提供的条件从金融机构达到借款目标。
（二）融资门槛和成本高
小微企业相较于其他大规模企业来说，其信用等级比较低，经营规模较小，管理体制不健全，所面临的企业风险更大，所以企业在融资过程中具有更大的困难，难以取得银行的信任。另外，国家规章提出，小微企业只有具有国家的评定等级或者能够出具有效的担保才能进行资金借入，这也使得其在融资过程中所要面临的问题更多，绝大部分企业都没有进行融资贷款的资格。
（三）融资渠道不畅通
企业融资可以分为内源融资和外源融资。目前，我国小微企业的创业和生产经营资金主要依靠内源融资。外源融资时，由于金融市场直接融资的门槛过高，小微企业难以涉足；小微企业通过银行等金融机构进行融资又受到诸多的限制，小微企业除了银行之外的其他融资渠道，更是少之又少，它们的资金需求更多的依赖于民间借贷渠道。
二、小微企业融资问题的原因分析
（一）小微企业自身原因分析
其一，大部分小微企业没有建立起现代企业制度，产权不清。大部分小微企业生产技术落后，产品结构单一且科技含量低，并且很大一部分小微企业处在原始积累阶段，家族企业多，股份制企业少；粗加工企业多、科技型企业少；规模偏小，结构单一，生产设备简陋，专业人才匮乏，抗风险能力差，综合竞争力不强。
其二， 经营规模小，缺乏抵押资产，抗风险能力弱 。由于小微企业经营规模小、自有资金较少，无法实现规模经济；在交易过程中，同其它企业讨价还价的能力较差，大大降低了其抵御市场风险的能力；同时大部分小微企业可供贷款抵押担保的有效资产不足。
（二）金融机构层面原因分析
商业银行在向小微企业贷款时要发生信息成本和代理成本。在资金借贷过程中，商业银行为了搜索、调查、甄别和确认优质贷款客户所花费的成本为银行的信息成本，这部分成本集中体现在银行对信息的搜集、加工和处理上。相比较大中型企业，面向小微企业的贷款，银行要付出更多的信息成本。与信息成本类似，小微企业贷款过程中发生的代理成本同样高于大中型企业，由于信息成本和代理成本的存在，同时考虑到贷款风险的因素，造成了以盈利为目标的国有商业银行主导的银行体系对小微企业的歧视，高额的交易成本是小微企业融资困境的根本原因。
（三）相关政策制度层面原因分析
一方面，近年来，国家有关部门相继推出多项促进中小企业发展、解决其融资难的政策措施。但是，无论从深度、广度还是持续性来看，现有的政策环境与经济背景，都难以解决小微企业融资难的问题。另一方面，我国目前的担保登记制度较为混乱，信用担保和抵押体系尚在起步阶段。针对小微企业抵押特质的相关法律法规缺失并且现行的信用制度也不健全，商业银行无法通过企业和个人征信系统掌握企业的实际信息或动态信息，影响了金融机构对小微企业信用状况的客观评价。
三、小微企业融资问题解决对策及建议
（一）提升小微企业自身的融资能力
解决小微企业融资困境的先决条件是小微企业要努力提高自身素质，增强生存能力和发展能力，从而提高对外部资金的吸引力。为此，应该做到：一要提高企业信用，建立良好的银企关系。遵纪守法、诚实守信，按时还贷，树立良好的企业形象，提高企业信用等级。同时，向银行提供真实、准确的信息，并将资金使用情况及时通报银行，以实际行动取信银行。二要促进技术创新，提高市场竞争力。促进小微企业技术创新，提高市场竞争力，增强金融机构对小微企业持续发展的信心是吸引外部资金的关键，也是小微企业上市融资的必经途径。三要加快小微企业公司治理结构的建立和内部控制制度的完善，提高企业的经营管理能力。
（二）完善融资体系，拓宽融资渠道
一方面要积极发展中小型金融机构，为小微企业提供个性化的配套服务。另一方面，要加强融资方式的创新和融资服务的多样化。同时，政府应出台政策扶持银行积极发展小微企业信贷业务，引导银行信贷资金流向。除此之外，也要不断规范民间金融市场并加快小微企业直接融资平台的建设，拓宽小微企业的融资渠道。
（三）健全小微企业信用担保体系
小微企业信用担保体系建设是提高小微企业间接融资能力的关键性环节。为此，在加快小微企业信用担保立法的同时，应加快小微企业信用保证基金的建设。小微企业信用保证基金拟由财政补贴一部分，中小银行贷款一部分，小微企业协会征收会员出资一部分。由小微企业协会专家机构参与对企业组织信用评级，对其资金需求进行调查。小微企业信用保证基金在核准保证之后，予以解决三成优惠贷款之后，再交还给提供贷款的金融机构，金融机构在此基础上提供不超过七成的贷款。
结束语：由于社会经济的不断发展，小微企业的数量正逐年增长，其所面临的融资压力也越来越大。为此，必须多层次、全方位的采取措施解决小微企业融资过程中所面临的问题，以保证小微企业的进一步发展。
