利用关联方交易进行盈余管理对企业的影响浅析
一、盈余管理的内涵
（一）盈余管理的概念
盈余管理是企业内部控制者在会计准则的允许的情况下，通过选择效用最大的会计政策或者对企业对外报告的会计报表相关项目进行控制或调整等方式，实现特定目的的行为。
基于盈余管理的规定，我们不难看出，盈余管理是一个可以双面理解的问题。合规和违规的盈余管理的区别就在于是否逾越利润会计准则规定的“度”。对违规的盈余管理，可以理解为是企业内部控制者通过选择有利的会计政策、调整不利的企业财务报告数据和伪造交易事项等手段，达到表现自身优良的经营业绩，误导会计信息使用者及投资者或改变会计报表数据结果的目的的行为。
（二）盈余管理的目的
从企业管理者的角度来说，一方面，为了给企业引入更多的投资者，管理者常采用利润平滑的盈余管理，以显示企业有良好的经营业绩和稳健的发展。另一方面，由于现代企业中出现了所有权与经营权二者分离的情况，所以，管理者在企业中并非有绝对的控制权。作为公司经营者的管理人员的薪资报酬是与公司业绩、利润相联系的。因此，管理者往往在一定范围内选择有利于提高利润的会计政策，为自身获得更多的利益。
二、关联方交易的内涵
（一）关联方的概念
根据《企业会计准则第36号――关联方披露》中规定，关联方是由一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方控制、共同控制或重大影响所构成的。上市公司常见的关联方有两种：一是上市公司的控股股东，即上市公司的母公司；二是同一控股股东控股的其他公司，即上市公司的兄弟公司。
（二）关联方交易的概念
关联方交易，是指关联方之间转移资源、劳务或义务的行为，而不论是否收取价款。关联交易是母、子公司与在本公司直接或间接占用权益、相互存在利害关系的关联方之间所进行的交易。
（三）关联方交易的作用
关联方交易利弊分明。它的积极意义在于，关联方之间进行交易时进行良好的资金、商品、信息流通，充分利用了内部的资源，其交易成本明显降低，提高流动资金周转率、实现利润最大化。企业可通过与相关行业的企业并购等形式扩大规模，形成产业链条，促使公司向国际化、优势化发展。
虽然关联方交易是双面问题，虽有促使企业发展的一面，但仍存在缺陷和漏洞。从表面看，关联交易各方在法人地位上是平等、相互独立的。但在事实上，由于关联交易企业都存在利益上控制与影响关系和利己动机，因此一方可以控制着交易的价格和条件。当关联交易双方缺乏相互了解或在交易过程中行为决策受到控制，关联方交易就可能在失去公平、平等的市场中进行。关联方之间为了相互谋利、调节利润、逃税避税，往往操纵关联方交易在非公允的基础上进行，市场的公平竞争被破坏，企业利用这一“工具”最终实现调控盈余的目的。
三、利用关联方交易进行盈余管理对企业的影响
（一）对内部控制者的影响
企业的管理者及股东是内部控制的主要人员。如内部控制者利用关联方交易进行盈余管理的过程中进行违规操纵，利用手中权力进行了侵占外部投资者利益的行为，就会达到其操纵股价等目的。经理层利用关联方交易进行盈余管理一方面可能是为了使财务状况呈现健康的信号，另一方面是经理层的机会主义，通过避免披露财务困境或破产增加自己的财富和牢固自己的位置，长此以往，容易造成管理者的短视行为，不利于企业长远发展。
（二）对外部投资者的影响
外部投资者是保证企业正常经营的助推器。当企业内部控制者暗地进行了违规利用关联方交易进行盈余管理，外部投资者可能对企业经营状况做出误判。如果被投资者察觉到此行为，会对企业丧失信心，肯定会减少或撤出资金，严重的甚至可能会退出资本市场。
（三）对资本市场的影响
过度的盈余管理对资本市场则是有害无益，影响巨大的。过度的利用关联方交易进行盈余管理会造成会计信息的真实性大大降低，造成资本市场资源的浪费。当资本市场里充斥着企业虚假的信息，会造成投资者对整个资本市场丧失信心，造成大量资金撤出。失去投资者支持，后果就是企业体系会瓦解，资本市场会动荡，甚至会诱使资本市场崩溃。
四、遏制上市公司关联交易操纵盈余的措施
（一）细化关联方交易的披露制度
会计准则中应进一步对关联方交易信息披露的要求进行相关修订，可以将关联信息的披露单独提前，这样有助于提高上市公司的透明度和信息可信度。对于一些核心问题的披露应要求企业规范披露，进一步完善准则。使得投资者从上市公司财务报表中获得利于决策的充分信息。
（二）完善公司内控制度
目前，我国上市公司利用关联交易的手段操纵盈余频繁，其实是企业不注重长远发展的短浅行为。如果要改变这一现象不能仅仅依靠法律的规范，也需要消除企业自身利润操纵的动机，使企业做到自我监督，自我约束。健全的内部控制制度应包括：合理界定；事前审核制度、审慎制度和回避制度；分级授权审批制度；责任追究制度等，对企业内部环境进行更改清理。
（三）加强监管部门监管
在遏制利润操纵方面，法律法规与监管机构是有利的武器，二者相辅相成，缺一不可。首先，从法律的角度对关联方交易的信息披露、交易双方公正平等等方面制定具约束力的要求规范。其次，建立政府、行业、社会和企业四位一体的监管框架，综合治理，共同控制。
（四）规范关联方交易的定价政策
判定关联方交易是否合法合规、公平与否，关键在于其定价政策是否正规。定价政策的规范需要引入中介评估机构。评估机构可以确立一个相对公允的交易价格，避免上市公司利用价格操纵利润，也可以帮助投资者把握公司真实经营业绩，做出正确的投资决策。（作者单位：内蒙古财经大学）
